Marriott International verruimt krediet tot 5,00 miljard dollar
Marriott International verruimde de toegezegde kredietlijn tot 5,00 miljard dollar en verlengde de looptijd tot 23 september 2031. De melding werd op 24 september 2026 met formulier 8-K bij de SEC ingediend.
Wat er gebeurde
Marriott International sloot een gewijzigde kredietovereenkomst met Bank of America, N.A. als administratief agent. Daarmee stegen de toegezegde kredietlijnen van 4,50 miljard dollar tot 5,00 miljard dollar. De einddatum verschoof van 14 december 2027 naar 23 september 2031.
De overeenkomst bood ook ruimte om de toezeggingen bij gebruik van de verhogingsoptie verder te verhogen, van 5,00 miljard dollar tot 5,50 miljard dollar. Als bijlage werd een kredietovereenkomst van 5.000.000.000 dollar vermeld.
Rente en vergoedingen bepaalden kosten van extra leenruimte
Volgens het bedrijf droegen leningen onder de overeenkomst over het algemeen rente tegen SOFR plus een opslag. SOFR was een referentierente voor kortlopend lenen. Daarnaast betaalde Marriott elk kwartaal vergoedingen.
Daarmee lagen vooral de kosten en de spelregels van de financieringsruimte vast. De renteafspraak en de kwartaalvergoedingen bepaalden de lopende lasten bij gebruik van de lijn, terwijl de overeenkomst gebruikelijke bepalingen over wanbetaling bevatte.
Vernieuwing bouwde voort op kredietlijn uit 2022
De vernieuwde overeenkomst bouwde voort op een eerdere doorlopende kredietovereenkomst van 14 december 2022. Marriott meldde de wijziging met formulier 8-K bij de SEC op 24 september 2026. In de overeenkomst waren verder gebruikelijke bepalingen over wanbetaling opgenomen.
Beleggers letten op looptijd, leenruimte en kosten
Voor de komende jaren lag de einddatum vast op 23 september 2031. De verhogingsoptie hield ruimte voor maximaal 5,50 miljard dollar aan toezeggingen. Ondertussen bleven de renteafspraak en de kwartaalvergoedingen van toepassing.
